Unicredit представит предложение о поглощении Commerzbank

Крупный итальянский банк Unicredit представит предложение о поглощении Commerzbank. Об этом сообщили представители банка в Милане.

Тем самым глава Unicredit Андреа Орчел вступает в конфронтацию с руководством Commerzbank, представителями работников второго по величине частного банка Германии и правительством ФРГ, которые единодушно отвергают поглощение.

UniCredit с прямой долей в 26 процентов уже является крупнейшим акционером Commerzbank и, по данным самой компании, контролирует, включая финансовые инструменты, в общей сложности 29,9 процента акций франкфуртского концерна, входящего в индекс DAX.

Итальянцы намерены предложить за каждую акцию Commerzbank по 0,485 новых акций Unicredit. Это соответствует цене 30,80 евро за акцию Commerzbank, что на 4 процента выше цены закрытия 13 марта. Таким образом, Unicredit оценивает Commerzbank почти в 35 млрд евро.

Согласно пресс-релизу, предложение направлено на преодоление 30-процентного порога, установленного германским законодательством о поглощениях, и «содействию конструктивному диалогу с Commerzbank и его заинтересованными сторонами в ближайшие недели». При этом UniCredit подчёркивает, что его доля в Commerzbank превысит 30 процентов, но «полного контроля над компанией при этом у неё не будет».

С одной стороны, это избавит UniCredit от необходимости постоянно продавать акции Commerzbank из-за действующей программы обратного выкупа акций Commerzbank, чтобы оставаться ниже 30-процентного порога. С предложением же в этом больше не будет необходимости. Кроме того, это откроет крупному итальянскому банку возможность впоследствии свободно наращивать долю через участие в открытом рынке или другими способами.

Почему Unicredit интересуется Commerzbank

Официальное предложение должно быть представлено в мае со сроком действия в четыре недели. Не позднее 4 мая Unicredit планирует созвать внеочередное общее собрание акционеров, чтобы получить их согласие на необходимое увеличение капитала. Это произойдёт всего за несколько дней до общего собрания акционеров Commerzbank, запланированного на 20 мая.

UniCredit, который уже представлен на немецком рынке через Hypovereinsbank (HVB), в течение нескольких месяцев выступает за поглощение Commerzbank. Глава концерна Андреа Орчел видит перспективы в объединении бизнеса с частными и средними корпоративными клиентами и постоянно подчёркивает, что Европе нужны более крупные банки для конкуренции с мощными американскими финансовыми учреждениями.